Amerikanska konsumentskulder föll i augusti, hotande ekonomisk återhämtning

Innehåll

• Vad är konsumentskuld?
• Varför har amerikaner så mycket skuld?
• Kreditkortsskuld
• Autolån
• Studentlån
• Hur konsumentskulder gynnar ekonomin
• Nackdelar med skuld

I augusti 2020 sjönk den amerikanska konsumentskulden med 2,1% till 4,1 biljoner USD. Det är efter att ha ökat med 4,3% i juli. Konsumentskulden nådde ett rekord på 4,2 biljoner dollar i februari. Skulden, tillsammans med konsumentutgifterna, har minskat dramatiskt som svar på COVID-19-pandemin och det kan hota den ekonomiska återhämtningen.

Konsumentskulden har två komponenter: revolverande och icke-revolverande skuld.

Revolverande skulder består mestadels av kreditkortsskulder. I augusti föll den 11,3% till 985 miljarder dollar. Denna nedgång följer en nedgång på 0,3% i juli och en nedgång på 30,8% under andra kvartalet.

Den roterande skulden satte ett rekord på cirka 1,1 biljoner dollar i februari. Det var högre än det tidigare rekordet på $ 1.02 biljoner som sattes 2008. Skillnaden var att revolverande skulder i februari 2020 bara var 26% av den totala skulden jämfört med 38% av den totala skulden 2008.

Icke-revolverande skulder inkluderar lån, mestadels utbildning och autolån. I augusti ökade den med 0,8% till 3,16 biljoner dollar. Den hade stigit med 5,7% i juli. Av detta uppgick studielånskulden till 1,7 biljoner dollar och billån till 1,2 miljarder dollar (den senaste statistiken var från juni).

Federal Reserve har rapporterat om konsumentskuld varje månad sedan januari 1943.

Vad är konsumentskuld?

Konsumentskuld är vad du är skyldig, i motsats till vad ett företag eller regeringen är skyldig. Det kallas också konsumentkredit. Det kan lånas från en bank, en kreditförening och den federala regeringen.

Konsumentskuldsumman består av revolverande skulder och icke-revolverande skulder.

Kreditkortsskuld är revolverande skuld eftersom den är avsedd att betalas av varje månad. Kreditkort har rörliga räntor som är knutna till Libor.

Icke-revolverande skuld betalas inte varje månad. Istället hålls dessa lån vanligtvis under den underliggande tillgångens livslängd. Låntagare kan välja mellan lån med antingen fast ränta eller rörlig ränta. De flesta icke-revolverande skulder består av billån eller studielån.

Även om bostadslån också är en typ av lån betraktas de inte som konsumentskuld. Istället är de personliga investeringar i bostadsfastigheter.

Varför har amerikaner så mycket skuld?

Trots de senaste nedåtgående trenderna har amerikanerna fortfarande mycket skuld som kan hänföras till tre saker: kreditkortsskuld, autolån och studielån.

Kreditkortsskuld

Kreditkortsskulden ökade på grund av konkursskyddslagen från 2005. Lagen gjorde det svårare för människor att ansöka om konkurs. Som ett resultat vände de sig till kreditkort i ett desperat försök att betala sina räkningar.Kreditkortsskulden nådde sin rekord vid denna tidpunkt på 1,02 biljoner dollar i maj 2008. Det var i genomsnitt cirka 8 731 dollar per hushåll.

Lågkonjunkturen begränsade den roterande skulden. Den föll konsekvent från månad till månad 2009. Under lågkonjunkturen minskade bankerna konsumentutlåningen. Då ökade Dodd-Frank Wall Street Reform Act reglerna om kreditkort. Det skapade också Consumer Financial Protection Agency för att genomdriva dessa regler. Dessutom skärpte bankerna kreditstandarderna.

I maj 2011 hade kreditkortsskulden sjunkit till ett minimum av 832,5 miljarder dollar. Trots dessa minskningar var det genomsnittliga amerikanska hushållet fortfarande skyldigt cirka 7 000 dollar vardera.

Autolån

Autolån har ökat över tiden på grund av låga räntor. Folk utnyttjade Federal Reserve: s expansiva penningpolitik. Fed sänkte priserna 2008 för att bekämpa lågkonjunkturen och gjorde det igen 2020 för att bekämpa ännu en lågkonjunktur orsakad av COVID-19-pandemin. Autolån är vanligtvis tre till fem år långa. Om låntagaren inte gör betalningar kommer banken vanligtvis att återkräva den underliggande tillgången.

Studentlån

År 2010 tillät Affordable Care Act den federala regeringen att ta över studielåneprogrammet. Den federala regeringen ersatte Sallie Mae, den tidigare administratören. Genom att eliminera mellanmannen minskade regeringen kostnaderna och ökade tillgången till utbildningsstöd. Det bidrog till att öka den icke-revolverande skulden från cirka 62% av all konsumentskuld 2008 till cirka 74% i februari 2020. I augusti 2020 låg den icke-revolverande skulden på cirka 76% av all konsumentskuld.

Studielånen ökade efter lågkonjunkturen 2008 då arbetslösa försökte förbättra sina färdigheter.

Studielån är ofta i 10 år men vissa är så långa som 25 år. Till skillnad från ett autolån finns det ingen tillgång för banken att använda som säkerhet. Av den anledningen garanterar den federala regeringen skollån. Det gör att banker kan erbjuda låga räntor för att uppmuntra till högre utbildning. Regeringen uppmuntrar det eftersom landet drar nytta av en skicklig arbetskraft. Det minskar landets inkomstskillnad och skapar en sund ekonomi.

Hur konsumentskulder gynnar ekonomin

Konsumentskulden bidrar till ekonomisk tillväxt. Så länge ekonomin växer kan du betala av denna skuld snabbare i framtiden. Det beror på att din utbildning kan ge dig ett bättre betalande jobb. Det skapar en uppåtgående cykel som ökar ekonomin ännu mer. Det gör att du kan inreda ditt hem, betala för utbildning och få en bil utan att behöva spara för dem.

Nackdelar med skuld

Skuld kan vara förödande. Om ekonomin går in i lågkonjunktur och du förlorar ditt jobb, kan du gå i standard. Det kan förstöra din kreditpoäng och möjligheten att ta lån i framtiden. Även om ekonomin förblir robust kan du fortfarande ta för mycket skulder. Det är inte bara på grund av så kallade dåliga utgiftsvanor. Det kan vara resultatet av oväntade medicinska räkningar och andra behov.

Det bästa sättet att undvika kreditkortsskuld är att betala av det varje månad. Spara dessutom sex månaders utgifter för att säkerställa att du alltid har tillräckligt med pengar för att täcka dina räkningar och andra månatliga behov. Det hjälper dig om en lågkonjunktur drabbar, om du förlorar ditt jobb eller om du möter en medicinsk nödsituation.